분류 전체보기157 [후공정 장비, TC본더, HBM] 한미반도체 지인한테 "야, 이 주식 그냥 사" 라는 연락을 받아본 적 있으신가요. 저도 그랬습니다. 한미반도체라는 이름을 처음 들었을 때 뭐 하는 회사냐고 물었더니 상대방도 잘 모른다는 답이 돌아왔습니다. 그냥 넘겼다가 나중에 주가가 크게 오른 걸 확인하고 아차 싶었던 기억이 지금도 선명합니다. 그때부터 이 회사를 제대로 공부하기 시작했는데, 알면 알수록 단순한 종목 이상의 이야기가 담겨 있었습니다.반도체 불모지에서 세계 1위까지, 후공정 장비의 핵심반도체 산업은 크게 전공정과 후공정으로 나뉩니다. 전공정이란 웨이퍼라고 불리는 실리콘 기판 위에 회로를 새기는 작업을 의미합니다. 반면 후공정이란 그 웨이퍼를 개별 칩 크기로 잘라내고, 외부 충격으로부터 보호하는 패키징을 거쳐 최종 제품으로 완성하는 단계입니다. 한미반.. 2026. 4. 13. [MMF자금, 광통신, 공급망] 1경 원의 행방 미국과 이란의 휴전 소식이 나오자마자 저도 처음엔 "그래서 뭘 사야 하지?"부터 검색했습니다. 오픈AI, 스페이스X 관련주가 먼저 머릿속에 떠올랐고요. 그런데 지금 진짜 큰손들이 조용히 움직이는 방향은 그쪽이 아닐 수 있습니다. 1경 원이 넘는 대기 자금이 어디로 흘러가는지, 그 경로를 데이터로 추적해봤습니다.MMF 자금, 댐에 균열이 생겼다솔직히 이건 예상 밖이었습니다. MMF(Money Market Fund)라는 개념을 처음 제대로 들여다본 게 이번이었는데, 규모가 상상 이상이었거든요. 여기서 MMF란 시장 불안 시 기관과 개인이 현금을 단기로 예치해두는 초단기 금융 상품으로, 비교적 안전하게 이자를 받으면서 투자 타이밍을 기다리는 일종의 파킹 계좌입니다.2025년 4월 1일 기준, 미국 MMF에 쌓.. 2026. 4. 12. [어닝서프라이즈, HBM4 리스크] SK하이닉스 실적 전망 SK하이닉스 1분기 실적 발표를 앞두고 증권가 전망치가 연일 상향되고 있습니다. 컨센서스 32조 원에서 일부에서는 40조 원 가능성까지 거론되는 상황입니다. 저도 매번 이 시즌이 되면 같은 고민을 반복합니다. 실적은 분명 좋을 텐데, 이 기대감이 이미 주가에 다 녹아있는 건 아닐까 하는 불안감입니다.40조 원 어닝서프라이즈, 기대감의 근거는실적 발표를 앞두고 가장 먼저 확인하는 건 컨센서스입니다. 컨센서스(Consensus)란 여러 증권사 애널리스트들의 실적 추정치를 평균한 값으로, 시장이 기대하는 실적 수준을 나타냅니다. 현재 SK하이닉스의 1분기 컨센서스는 매출 47조 원, 영업이익 32조 원 수준이었는데, 이달 들어 이 수치가 빠르게 올라가고 있습니다. 하나증권은 영업이익 36조 9천억 원을, 한국.. 2026. 4. 12. [정정신고, 신용등급, 재무리스크] 한화솔루션 유상증자 한화솔루션 유상증자에 금융감독원이 정정 신고서 제출을 요구하며 제동이 걸렸습니다. 저도 처음 이 소식을 접했을 때 한화 에어로스페이스 때와 비슷한 그림이 떠올랐습니다. 그런데 들여다볼수록 그때와는 결이 다른 부분이 눈에 걸렸습니다. 특히 신용등급 방어 타이밍이 꼬였다는 점이 가장 마음에 걸립니다.유상증자 소식에 반사적으로 매도 버튼 누르던 시절솔직히 고백하자면, 저는 한때 유상증자 공시만 뜨면 반사적으로 매도부터 생각했습니다. 주식 수가 늘어나면 기존 주주의 지분 가치가 희석된다는 단순한 공식 때문이었습니다. 여기서 지분 희석이란 신규 주식이 발행되면서 기존 주주가 보유한 주식의 상대적 비율이 낮아지고, 주당 가치도 그만큼 줄어드는 현상을 말합니다.그 공식이 틀린 건 아닙니다. 하지만 유상증자에도 종류가.. 2026. 4. 10. [실적추정치, TSMC형전환, 밸류에이션] SK하이닉스 목표주가 솔직히 고백하면, 처음 SK하이닉스를 매수할 때 저는 목표 주가 숫자 자체만 보고 있었습니다. 증권사가 180만 원을 제시하면 "아, 그냥 좋은가보다" 하고 넘겼던 거죠. 이번에 KB증권이 이틀 만에 목표 주가를 180만 원에서 190만 원으로 또 한 번 올리는 걸 보면서, 그 숫자 뒤에 뭐가 있는지 제대로 들여다봐야겠다고 생각했습니다. 목표 주가 상향의 진짜 의미는 숫자가 아니라, 그 숫자를 만들어낸 실적 추정치의 변화에 있습니다.이틀 만에 또 올린 실적 추정치, 왜 달라졌을까증권사가 목표 주가를 이렇게 빠르게 두 번 연속으로 올리는 경우가 흔하지는 않습니다. 제가 직접 이 흐름을 쫓아보면서 느낀 건, 이번 상향의 핵심이 단순한 기대감 업그레이드가 아니라는 점이었습니다. KB증권은 D램 가격이 연간 1.. 2026. 4. 10. [오픈클로, 보안리스크, 네이버웍스] 네이버 AI 에이전트 솔직히 저는 이 뉴스를 처음 접했을 때 반가움보다 데자뷔가 먼저 왔습니다. 네이버가 오픈클로 기반 AI 에이전트 개발을 재검토한다는 소식인데, 예전에 하이퍼클로바X 발표 때도 비슷한 설렘을 느꼈거든요. 결과는 긴 횡보였습니다. 기술 검토 단계와 실제 서비스 사이의 간극을 투자자로서 몸소 겪은 입장에서, 이번 소식을 좀 더 냉정하게 짚어보려 합니다.오픈클로, 그리고 네이버가 다시 손을 뻗은 이유AI 에이전트(AI Agent)라는 개념이 요즘 자주 등장합니다. 여기서 AI 에이전트란 사용자가 지시를 내리면 이메일 전송, 일정 등록, 문서 작성처럼 외부 툴을 직접 조작해 업무를 완결하는 시스템을 말합니다. 기존 생성형 AI가 "이렇게 하세요"라고 말해주는 데 그쳤다면, AI 에이전트는 직접 실행까지 해버리는 .. 2026. 4. 9. 이전 1 ··· 19 20 21 22 23 24 25 ··· 27 다음
